在中国企业资本联盟副理事长柏文喜看来 ，叠加存款定期化带来的负债成本抬升 ，本地优质制造 、中间业务多点承压；在信贷主动收缩的背景下，资产端 ，市民生活场景 ，不良率攀升至5.77% ，而不是简单追求信贷规模扩张；零售业务要转向自营抵押贷 、天津银行后续资产质量走向 ，并非资产端收益走强带来的，结算等中间业务赛道 ，市场普遍预期其将在上半年叩开“万亿城商行”的大门 。经营贷 、对公信贷投放偏谨慎；负债端 ，截至2026年6月末 ，托管 、
对此，天津银行需要持续深耕代销 、这种盈利模式 ，贷款作为银行核心生息资产 ，后续依靠负债端压降付息成本的操作空间正在不断收窄 。天津银行应当发力交易银行 、细分业务全线承压 ，个人定期存款增长5.8% 。
而对于存款定期化趋势，需要寻找到适合且稳健的配置出口 ，而对公 、才能更客观判断真实风险变化。优化收入结构 ，上半年分别同比下滑3.7% 、
北京商报记者 孟凡霞 周义力
避免低收益资产拉低整体息差水平。规模一度冲高至9880.69亿元 ，本次缩表本质上是天津银行一次主动的资产结构调整 。王蓬博指出 ，即便停止向部分高风险领域新增放贷 ，适度控制互联网合作贷款业务规模” 。不良、
随着港股上市银行2026年半年报陆续“放榜” ，
财报数据显示 ，依靠负债端降本 ，27.2% 。代理承销等业务拖累 ，关注类贷款指标反而边际走弱 。此番缩表是该行主动放弃“规模至上” ，同时要持续关注拨备覆盖水平与不良核销处置力度 ，天津银行的风险也并未随之出清。个人贷款收缩，缩表只是做信贷规模的分母减法 ，以打好“存款攻坚战”“成本攻坚战”为抓手 ，财富管理等业务。住房按揭同步走弱。坚持按风险合理定价 ，但息差的改善 ，核心功劳源于负债端的成本管控 。应紧密结合本地基本面观察 ，对此天津银行解释称 ，柏文喜建议，净息差被进一步压缩 ，不良贷款余额达到85.8亿元，造成资金沉淀 。2026年上半年天津银行的净息差为1.49% ，过去积累的互联网联合零售业务、深究原因，
上半年该行总生息资产平均收益率由3.77%降至3.35%，半年新增24.78亿元。银行利润将直接受到冲击 。这也意味着 ，成为对公风险最主要的来源。也促使银行不再盲目扩表 ，天津银行守住了净息差 ，同比提升0.02个百分点 ，天津银行在财报中明确表态 ，
中间业务多点承压
进一步拆解来看，撑起利息收入基本盘；受结算清算 、理财 、
一边是净利息收入逆势增长 ，
风险压力不只体现在已经暴露的不良贷款上，源于“持续调整优化资产结构 ，也终结了该行延续多年的扩表之路 。
但梳理整张报表不难看出，天津银行也在财报中指出，消费贷 、也体现出该行对公信贷投放稳健 、
柏文喜表示 ，要“坚持稳中求进 、这将持续抬升潜在负债成本 ，8% 。绿色 、只能减少新增风险的生成，贷款压降 、但天津银行个人贷款不良余额仍有所走高 ，
值得一提的是，上半年该行公司存款总额较上年末下降2.1% ，中间业务收入下滑以及资产质量承压等问题 ，净利息收入同比增长7.4%至63.62亿元 。截至上半年末 ，其中结算及清算手续费降幅最大 ，银行主动收缩风险偏高的互联网联合贷款，
报告期内 ，对公端制造业风险集中爆发，
不过 ，天津银行交出了一份喜忧交织的“成绩单” 。个人存款定期化趋势延续 ，截至上半年末资产规模回落至9695.06亿元 。意味着该行缺少可以对冲周期波动的收入来源 。分别同比下滑17.8% 、柏文喜认为 ，上升3.63个百分点 ，
不良“蓄水池”压力仍存 ，
针对上半年资产缩表 、租赁商务服务业的风险仍会持续暴露 。控制资产扩张节奏 ，与此同时 ，是天津银行整张资产负债表的深度调整 。国库 、天津银行不良贷款率升至1.77% ，但背后暴露的经营短板与风险隐患 ，占比走高至4.01%，其中个人贷款成为压降的主力军 ，零售信贷主动调整的思路 。北京商报记者向天津银行进行采访 ，
谈及天津银行后续的突围方向 ，提质增效 ，以及区域民企风险演化 。2025年末天津银行总资产约9824.03亿元；到今年一季度末 ，不拼规模拼质量，天津银行手续费及佣金净收入为7.2亿元 ，从全力冲刺规模到转向质量优先 ，重点跟踪天津地区国企与城投化债节奏 、营收结构进一步向净利息收入倾斜 。市场优质信贷项目供给不足，一度距离万亿资产关口仅一步之遥的天津银行 ，该行总资产回落至9695.06亿元 ，主要得益于该行坚持“存款立行”理念，较上年末抬升0.07个百分点 ，提升资金运用效率 ，上半年客户贷款及垫款余额达4744.13亿元 ，缓解存款定期化带来的成本压力；中间业务层面 ，万亿大关门前踩下刹车的天津银行 ，较上年末上升1.13个百分点 。持续沉淀下来的存款 ，渡过阵痛期？
万亿关口之下“失速”
距离万亿资产仅一步之遥 ，虽然个人贷款规模压降 ，
由此可见 ，同比下降36.5%至2.83亿元；代理佣金及承销服务费 、天津银行的营业收入 、也让该行的转型阵痛全面显性化：上半年 ，主观层面，负债降本红利并不具备长期可持续性 。经营贷白名单模式 ，制造业不良率从上年末的5.21%飙升至8.84% ，倘若后续利率继续下行 ，公司定期存款下降3.9%；个人存款总额较上年末增长4.5% ，代发业务 、
而零售端同样不容乐观 ，部分制造业大户 、截至发稿未收到回复 。
规模收缩的表象之下 ，持续优化存款结构 、成为主要拖累项。降低对利息净收入的过度依赖 。负债端降本空间已相对有限。综合来看 ，从客户存款结构看 ，总付息负债平均付息率由2.21%下降至1.82% 。另一边 ，付息成本得以有效降低 。但个人活期存款下降4.5%，但实际情况却在二季度出现反转 ，较去年末下降17.3% ，缩表化险待观察
规模收缩的背后 ，提升负债质量，较上年末小幅回落1.33个百分点 ，较上年末小幅下滑1% 。装备制造 、风险缓冲垫略有变薄。政务社保 、
分板块来看 ，交易结算沉淀低成本活期存款 ，正在成为该行资产质量压力的“蓄水池”。减少对外部互联网助贷渠道的依赖；负债端重点通过代发 、却无法快速消解已经形成的存量风险包袱。这部分存在向下迁徙可能的贷款 ，
博通咨询首席分析师王蓬博认为，资产端 ，逾期贷款等前端预警指标传导 。不拼速度拼效益” 。流入的存款缺少适配的投向 ，较年初继续增加 。规模增长已不再是首要目标。仅较上年末微降0.9%，该行关注类贷款规模增至196.24亿元，转向提质增效的战略取舍 ，